Les fondamentaux de la gestion de portefeuille

France entière,

2 jours

Objectifs de la formation: 

- Maîtriser les fondamentaux de la gestion d’actifs.
- Intégrer les principes de la gestion de produits de taux.
- Appliquer les principes de la gestion actions.
- S'initier à la gestion structurée.
- Identifier les critères de mesure de la performance.

Programme: 

1 Maîtriser l'environnement de la gestion d’actifs
Les acteurs de la gestion d'actifs.
Rôle et devoirs du gérant d'actifs.
Les typologies d'OPCVM.
La classification AMF des OPCVM.

2 Maîtriser l'arbitrage du couple rendement et risque
Les différentes classes d'actifs.
Rendement et risques des principales classes d'actifs.
La notion de prime de risque.

3 Réaliser la gestion des produits de taux
Cartographie des produits de taux.
La notion de taux actuariel.
Les paramètres à observer :

  • la sensibilité ;
  • la duration ;
  • la courbe des taux ;
  • le risque crédit.

Identifier les risques d'un placement obligataire.
Décrypter la fiche d'information d'un OPCVM obligataire.

4 S'initier à la gestion structurée
Objectifs d'une gestion structurée.
Comment mettre en place une garantie.
Exemples de produits structurés à base d'options.

5 Appliquer les principes de gestion d’un portefeuille d’actions
La gestion indicielle :

  • notion de tracking error ;
  • efficience des marchés.

La gestion active:

  • approches bottom up ou top down ;
  • value ou growth ;
  • rotation sectorielle et cycle de marché.

6 Évaluer la performance de la gestion d'un portefeuille
Les paramètres de mesure de la performance :

  • MWreturn ;
  • TWreturn.

Les mesures de la performance ajustées du risque :

  • ratio Sharpe ;
  • ratios d'information ;
  • ratios de Treynor et Calmar.

Les normes GIPS.
Analyse de rapports de gestion d'OPCVM.

Thématiques: 
Finance - Gestion
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